StableXSwap: Một sàn giao dịch phi tập trung tập trung vào giao dịch stablecoin

StableXSwap là gì

Các bạn thân mến, hãy tưởng tượng khi chúng ta đi ngân hàng đổi ngoại tệ, có phải luôn lo lắng về biến động tỷ giá hoặc phí giao dịch quá cao không? Trong thế giới blockchain, cũng có nhu cầu “đổi tiền” tương tự, chỉ khác là ở đây chúng ta đổi một loại tiền kỹ thuật số đặc biệt gọi là “stablecoin” (tiền ổn định giá). Giá trị của stablecoin thường được neo với các loại tiền pháp định như USD, nên giá khá ổn định, giống như “tiền mặt” trong thế giới số vậy.

StableXSwap (tên dự án: STAX) là một sàn giao dịch tiền số chuyên dùng để “đổi stablecoin”, nhưng nó không phải là sàn tập trung truyền thống mà là một sàn giao dịch phi tập trung (DEX). Bạn có thể hình dung nó như một máy đổi tiền tự động, không cần người trông coi, hoạt động hoàn toàn tự động. StableXSwap chủ yếu chạy trên Binance Smart Chain (BSC), BSC giống như một đường cao tốc với tốc độ giao dịch nhanh và phí giao dịch thấp.

Mục tiêu cốt lõi của StableXSwap là giúp mọi người đổi stablecoin một cách mượt mà, giảm “trượt giá” (Slippage) – tức là sự chênh lệch giữa giá bạn kỳ vọng và giá thực tế khi giao dịch, đồng thời giảm phí giao dịch. Dự án ra mắt vào cuối năm 2020 hoặc đầu 2021, nhằm cung cấp cho người dùng DeFi một nền tảng giao dịch hiệu quả và ổn định.

Vậy ai sẽ sử dụng StableXSwap? Chủ yếu là những người dùng trong thế giới DeFi đang tìm kiếm giải pháp giao dịch hiệu quả, ổn định, ví dụ như các nhà đầu tư muốn kiếm lợi nhuận ổn định từ các pool thanh khoản, hoặc các nhà phát triển muốn tích hợp chức năng stablecoin vào dự án của mình. Bạn có thể dùng token STAX để thanh toán phí trong hệ sinh thái, tham gia staking nhận thưởng, thậm chí trong một số trường hợp dùng cho giao dịch NFT, nhưng chức năng chính vẫn xoay quanh việc đổi stablecoin và quản trị dự án.

Tầm nhìn dự án & Giá trị cốt lõi

Tầm nhìn của StableXSwap rất rõ ràng: trở thành nền tảng đổi stablecoin hiệu quả nhất trên Binance Smart Chain. Giống như Curve.fi (một nền tảng đổi stablecoin nổi tiếng trên Ethereum), StableXSwap muốn đóng vai trò tương tự trên BSC.

Vấn đề cốt lõi mà dự án muốn giải quyết là: trong giao dịch phi tập trung, việc đổi stablecoin thường gặp phải trượt giá và phí giao dịch cao. StableXSwap với thiết kế đặc biệt, cam kết mang lại cho người dùng mức trượt giá và phí giao dịch thấp hơn, đặc biệt khi giao dịch khối lượng lớn tài sản ổn định. Ngoài ra, dự án còn nỗ lực giảm “tổn thất tạm thời” (Impermanent Loss), một rủi ro mà nhà cung cấp thanh khoản có thể gặp phải trong AMM.

Nói đơn giản, giá trị cốt lõi của StableXSwap là: trên Binance Smart Chain, cung cấp trải nghiệm đổi stablecoin rẻ hơn, hiệu quả hơn, ổn định hơn, giúp người dùng yên tâm chuyển đổi giữa các stablecoin khác nhau.

Đặc điểm kỹ thuật

StableXSwap sử dụng mô hình “tạo lập thị trường tự động” (AMM). Hãy tưởng tượng, sàn giao dịch truyền thống cần người mua và người bán đặt lệnh mới khớp, còn AMM giống như một robot thông minh với một pool vốn, bạn nạp coin vào, nó tự động giúp bạn đổi, giá được xác định bởi một công thức toán học (gọi là “công thức tích số không đổi” hoặc các biến thể phức tạp hơn dành cho stablecoin).

Dự án này được xây dựng trên Binance Smart Chain (BSC). BSC là một blockchain tương thích với Ethereum Virtual Machine (EVM), nghĩa là các nhà phát triển có thể dễ dàng chuyển ứng dụng từ Ethereum sang, và người dùng được hưởng tốc độ xác nhận giao dịch nhanh hơn, phí mạng thấp hơn. StableXSwap đặc biệt tối ưu cho giao dịch stablecoin, bằng cách tinh chỉnh các tham số phí giao dịch, đảm bảo mức trượt giá cực thấp khi đổi stablecoin. Thiết kế này lấy cảm hứng từ Curve.fi, nền tảng đã nâng cao hiệu quả đổi stablecoin trên Ethereum nhờ cơ chế tương tự.

Mã nguồn dự án được công khai trên GitHub, nghĩa là quá trình phát triển minh bạch, cộng đồng có thể kiểm tra và kiểm toán mã nguồn.

Kinh tế học token

Token của StableXSwap có tên là STAX.

Thông tin cơ bản về token

• Ký hiệu token: STAX
• Chuỗi phát hành: Chủ yếu chạy trên Binance Smart Chain (BSC).
• Tổng cung & Cơ chế phát hành: Tổng cung và cung tối đa của STAX đều là 21.000.000 token. Việc phát hành sử dụng cơ chế “khởi động công bằng bằng khai thác thanh khoản”, nghĩa là token được phân phối ban đầu thông qua việc người dùng cung cấp thanh khoản, chứ không phải qua bán riêng tư hay công khai truyền thống. Cộng đồng sẽ bỏ phiếu quyết định khi nào dừng phát hành token.
• Lượng lưu thông hiện tại & tương lai: Tính đến một thời điểm nhất định, lượng STAX lưu thông khoảng 13,64 triệu token.

Công dụng của token

Token STAX đóng vai trò quan trọng trong hệ sinh thái StableXSwap:

• Phần thưởng staking: Người nắm giữ có thể staking STAX để nhận một phần phí giao dịch của nền tảng như phần thưởng.
• Giảm phí: Trong tương lai, STAX có thể mang lại ưu đãi giảm hoặc hoàn phí giao dịch cho trader.
• Quyền quản trị: STAX là token quản trị của dự án. Người nắm giữ STAX có thể bỏ phiếu ảnh hưởng đến định hướng phát triển dự án, ví dụ như quyết định tốc độ phát hành STAX, chấp nhận pool stablecoin mới, điều chỉnh các tham số phí giao dịch... Cộng đồng có quyền quyết định cuối cùng, bao gồm cả cách phân phối phí giao dịch.
• Thanh toán trong hệ sinh thái: STAX còn được dùng để thanh toán trong hệ sinh thái StableX, thậm chí có thể hỗ trợ giao dịch NFT, dù thông tin về mảng này còn hạn chế.

Phân bổ & mở khóa token

Đội ngũ dự án dành 10% tổng cung token cho phát triển liên tục, kiểm toán, tích hợp và hợp tác với các nền tảng khác.

Đội ngũ, quản trị & tài chính

Đội ngũ

StableXSwap được phát triển bởi một đội ngũ tập trung vào việc cung cấp nền tảng thân thiện với người dùng, tăng cường thanh khoản và giảm trượt giá. Dù thông tin chi tiết về thành viên đội ngũ không phổ biến trong tài liệu công khai, nhưng việc dự án dành 10% token cho phát triển và vận hành cho thấy cam kết lâu dài của đội ngũ với dự án.

Quản trị

StableXSwap áp dụng mô hình quản trị phi tập trung, với STAX là token cốt lõi cho quản trị. Người nắm giữ token có thể bỏ phiếu trên nền tảng Snapshot.page để quyết định các vấn đề quan trọng của dự án. Các quyết định này bao gồm nhưng không giới hạn ở: tốc độ phát hành STAX, pool thanh khoản nào được nhận ưu đãi, cấu trúc phí giao dịch trong tương lai... Mô hình này đảm bảo cộng đồng có tiếng nói trong sự phát triển của dự án.

Tài chính

Vốn khởi đầu và phân phối token của dự án được thực hiện qua cơ chế “khởi động công bằng bằng khai thác thanh khoản”. Nghĩa là dự án không bán trước hay ICO truyền thống, mà thu hút người dùng cung cấp thanh khoản để khởi động và phân phối token, tạo cơ hội cho những người tham gia sớm nhận token.

Lộ trình

Dưới đây là một số mốc quan trọng và kế hoạch tương lai của dự án StableXSwap:

Các mốc lịch sử

• 16/10/2020: Token STAX bắt đầu phát hành qua cơ chế khởi động công bằng bằng khai thác thanh khoản.
• Cuối 2020/2021: StableXSwap chính thức ra mắt với vai trò là sàn giao dịch phi tập trung, đồng thời niêm yết trên nhiều DEX, mở rộng khả năng tiếp cận và ứng dụng trong cộng đồng crypto.

Kế hoạch tương lai

• Tích hợp stablecoin mới: Khi có thêm nhiều stablecoin mới xuất hiện trên BSC, StableXSwap dự định tích hợp chúng vào nền tảng, cung cấp nơi thanh khoản đầu tiên, giúp các stablecoin này được ứng dụng rộng rãi hơn.
• Bỏ phiếu cộng đồng: Cộng đồng sẽ bỏ phiếu quyết định khi nào dừng phát hành token STAX.
• Di chuyển thanh khoản: Tương tự như SushiSwap di chuyển thanh khoản từ Uniswap, các nhà phát triển StableXSwap dự định chuyển thanh khoản stablecoin từ PancakeSwap sang hợp đồng AMM mới chuyên biệt cho stablecoin, nhằm tối ưu hóa thanh khoản hơn nữa.

Cảnh báo rủi ro thường gặp

Đầu tư vào bất kỳ dự án blockchain nào đều tiềm ẩn rủi ro, StableXSwap cũng không ngoại lệ. Dưới đây là một số cảnh báo rủi ro thường gặp:

• Rủi ro kỹ thuật & bảo mật: Dù mã nguồn dự án công khai, hợp đồng thông minh vẫn có thể tồn tại lỗ hổng, dẫn đến mất mát tài sản. Ngoài ra, bản thân mạng blockchain cũng có thể bị tấn công.
• Rủi ro kinh tế: Dù StableXSwap hướng tới giảm trượt giá và tổn thất tạm thời khi giao dịch stablecoin, nhưng không thể loại bỏ hoàn toàn các rủi ro này. Biến động thị trường, thiếu thanh khoản hoặc giảm cơ hội arbitrage đều có thể ảnh hưởng đến lợi nhuận.
• Rủi ro tuân thủ & vận hành: Chính sách quản lý tiền mã hóa toàn cầu vẫn liên tục thay đổi, sự không chắc chắn về pháp lý trong tương lai có thể ảnh hưởng đến hoạt động và phát triển dự án.
• Rủi ro cạnh tranh: Lĩnh vực DEX cạnh tranh rất khốc liệt, liên tục xuất hiện dự án và công nghệ mới, StableXSwap cần liên tục đổi mới để duy trì lợi thế cạnh tranh.

Lưu ý: Thông tin trên chỉ nhằm mục đích giới thiệu dự án, không phải là lời khuyên đầu tư. Trước khi đưa ra bất kỳ quyết định đầu tư nào, hãy tự nghiên cứu kỹ lưỡng (DYOR).

Danh sách xác minh

• Địa chỉ hợp đồng trên block explorer: Bạn có thể tra địa chỉ hợp đồng token STAX trên BSCScan, ví dụ:
  0x0da6ed8b13214ff28e9ca979dd37439e8a88f6c4
  .
• Độ hoạt động trên GitHub: Kho mã nguồn dự án tại:
  github.com/StableXSwap
  . Nên kiểm tra lịch sử commit, giải quyết issue... để đánh giá mức độ phát triển của dự án.
• Trang web chính thức:
  stablex.finance

Tóm tắt dự án

Các bạn thân mến, tổng kết lại, StableXSwap (STAX) là một sàn giao dịch phi tập trung tập trung vào đổi stablecoin, hoạt động trên Binance Smart Chain, hướng tới môi trường giao dịch stablecoin với trượt giá thấp, phí thấp. Dự án sử dụng mô hình tạo lập thị trường tự động và tối ưu hóa cho giao dịch stablecoin, kỳ vọng đóng vai trò như Curve.fi trên hệ sinh thái BSC. Token STAX không chỉ là công cụ tiện ích của nền tảng mà còn trao quyền quản trị cho người nắm giữ.

Dự án phân phối token qua khai thác thanh khoản khởi động công bằng, liên tục tích hợp stablecoin mới và tối ưu hóa thanh khoản. Dù có những điểm mạnh trong việc nâng cao hiệu quả giao dịch stablecoin, nhưng như mọi dự án blockchain khác, StableXSwap cũng đối mặt với nhiều rủi ro về kỹ thuật, thị trường và pháp lý.

Nếu bạn quan tâm đến giao dịch stablecoin hoặc DeFi, StableXSwap là một nền tảng đáng chú ý. Tuy nhiên, một lần nữa xin nhấn mạnh, đây không phải là lời khuyên đầu tư, hãy tự nghiên cứu kỹ lưỡng và hiểu rõ mọi rủi ro trước khi quyết định. Để biết thêm chi tiết, bạn có thể tìm hiểu sâu hơn qua các liên kết chính thức của dự án.